9牛Web3商学院闭门AMA精彩回放

2023-06-06 16:06:20

在2023年6月3日，9牛Web3商学院邀请了Web3 知名风投机构Taylor老师，开展了一场以Web3.0和区块链技术为主题的“问答环节”（AMA）活动。活动的主题包括了Web3.0的前景与投资机会、一线风投机构的战略布局、对BRC20发展的看法，以及有哪些项目具备空投潜力等。

AMA主题

1. Web3.0的前景与投资机会

2. 解读一线VC机构的战略布局

3. 如何看待BRC20的发展？

4. 有哪些项目有空投的潜力？

主持人Eliora:请Taylor老师分享一下您的宏观看法，什么是Web3.0，它的前景如何，投资在这个领域又将带来什么样的机会？

Taylor:Web3=链+币+互联网。包括但不限于将用户数据所有权，隐私，non fungible(不可替代代币)等加入目前web2已经有的设施里。

几十年内web2都不会彻底被web3取代，真正比Web2提效的：减少大平台的Take rate(收益率)（让上下游更赚钱），隐私保护等

Eliora:请问从投资的视角主要有什么机会呢？

Taylor:真正的投资机会来自于真实的市场需求，具体来说，把区块链提效的点带入场景中，解决痛点的项目。

比如，一些确切会实现的应用层投资机会；

触及到圈外资金和流量：把web2带到web3；

音乐/视频等流媒体的NFT化：改变现有的分配结构。比如会让艺术家和观众获得产业链更大红利；

组织形式的变化：DAO或者DAC，：成为一种新的组织参与方式，提高覆盖速度和参与度；

元宇宙和nft化：可以延伸到gamefi或者social fi。关键的点在于如何留存用户。

Eliora：看来您比较重视区块链技术实际对于我们用户来说产生的价值，您也十分看重好的项目能够带用户破圈这件事。

今天我们是闭门会议，您是否方便给我们解读一下现阶段一线VC机构的战略布局？

Taylor:我今天会给大家分享美国这边机构针对web3的一些情况

1）a16z 在 2023 年一季度的投资趋势：

在 Web2 时代，a16z 就凭借对 Facebook、Twitter、Airbnb 和 Github 等的投资成为顶级投资机构，进军 Web3 后，a16z 也同样是顶级投资机构的存在。a16z 资产管理规模为 350 亿美元，投资重点在于生物技术、消费品、企业 IT、证券、金融科技及游戏。

趋势上看，a16z 正在进入 AI 行业，包括向 OpenAI 投资 3 亿美元、向医疗 AI HippocraticAI 投资 5000 万美元、向矢量数据库 Pinecone 投资 1 亿美元等。

此外，目前 a16z 持有的投资组合中，持有价值约 7440 万美元的 UNI、价值约 882 万美元的 COMP 及价值约 259 万美元的 MKR。所以，DEFI依旧是下个市场周期里面的重要一环。

a16z 2023 年第一季度投资的前五大加密项目包括：

1）Story Protocol：旨在改变元宇宙创建方式的 Web3 技术，提供了一种在链上创建、管理和授权 IP 的方法；

2）LayerZero：允许应用跨链的区块链消息传输协议开发商，解决了跨链通信问题；

3）Capsule Wallets：加密web3钱包基础设施供应商，致力于帮助开发者创建具有互操作性的交易钱包；

4）Town：希望通过去中心化和 Web3 创建一个数字城镇广场，成员可以在其中定义边界、制定规则并建立他们想要的世界；

5）Stelo Labs：保护用户免受网络钓鱼、欺诈的软件公司（以用户为中心，符合web3的精神）。

主持人：请问除了a16z您方便再分享一些其他机构的信息吗？

2023 年第一季度前五项投资：

1）Conduit：rollup 即服务项目，通过提供基于 OP 构建的生产级 rollup 使团队能够快速扩展 dApp，旨在为寻求专用 rollup 的项目提供更易于访问且更具成本效益的解决方案。种子轮融资 700 万美元，其他投资者包括 Robert Miller、Ludwig Pettersson 等；

2）Ulvetanna：zk Proof 硬件基础设施公司，通过构建硬件加速 ZKP 生成过程，专注于为 L2 zk EVM 网络生成 ZKP。种子轮融资 1500 万美元，Bain Capital Crypto 和 Paradigm 领投，Jump Crypto 参投；

3）code4rena：提供透明和游戏化的传统审计替代方案，为以竞争形式寻找错误的独立审计员提供奖励。融资 600 万美元；

4）nxyz：多链索引产品套件，通过低延迟 API 公开实时区块链数据。融资 700 万美元，其他投资者包括 Coinbase Ventures、Greylock Partners、Sequoia 等；

5）Exponential：DeFi 投资发现和风险评估平台，通过查看协议代码、团队经验和市场状况分析投资风险，为用户提供 DeFi 投资评级系统。融资 1400 万美元，其他投资者包括 Haun Ventures、Solana Ventures、Polygon Ventures、Circle Ventures。

随着 Paradigm 从以加密货币为重点转变为可能将新兴技术 / AI 作为其投资组合的一部分，我们也观察其投资组合中的 AI 相关项目：

1）Arena X Labs：旗下的 AI Arena 是一款基于 ETH 的游戏，玩家可以在其中购买、训练和战斗由 AI 驱动的 NFT 角色，于 2021 年 10 月筹集 500 万美元资金；

2）Numerai：通过加密财务数据并与全球匿名数据科学家网络共享，将机器学习用于其交易策略的对冲基金。于 2019 年 3 月筹集 1100 万美元资金。

Eliora：您是否能更我们总结一下目前美国这边活跃的VC有那些投资趋势？

Taylor:我看到CeFi 投资越来越少，拥抱去中心的世界；

从 2018 年到 2021 年有很多 L1 投资，这是属于layer1的时代，比如上个周期爆火的Luna，Solana等

2021 年大量投资游戏项目：我们认为，下个周期游戏依旧大有可为；

2022 年新投资 L2 和 ZK 项目，AI成为新的趋势之一。

Eliora：感谢您的耐心回答～确实，去年底自从openai发布chatgpt以后AI大火,刚刚Taylor老师跟我们分享了美国几家头部机构的投资策略还有趋势，接下来我们聊一下最近比较热的话题。

许多社区成员很好奇啊，前几周PEPE万倍币爆火全网，圈内都说，价值投资一场空，梭哈青蛙住皇宫。为什么pepe爆火，什么是brc20，它系统运作方式是什么？

Taylor:比特币上的 BRC-20 代币标准由推特用户@domodata 于2023年3月8日创建，这是一个实验性的可互换代币标准。它利用 Ordinal JSON 数据铸造和转移代币。

首个 BRC-20 代币合约部署的是“ordi”代币，每次铸币限制为1000个，总量为2100万个。

BRC-20 依赖一个前端页面用来检索和查看账户余额，重点是账户余额实时记录，需要一直检索区块，并且标记所有的铸造领取转账行为。

部署直接记录铭文的代号，供应量和领取限制。

用户mint时候，直接从总账户划转余额到领取账户。

转移分两个步骤，第一步铸造一个转移函数铭文到发送地址，第二步将该铭文发送到接受账户，然后前端系统进行记录余额。

铸造 BRC-20 代币时要注意选择铸币服务，正确使用转账功能，确保在铸币前仍有剩余代币。

Eliora：那么请问BRC-20的现状是什么？如何看待BRC-20引发的潮流？

Ordinals （NFT）引发的潮流，至今仍在引起争议。一些人认为，向区块空间写入与任何一笔比特币的密码学安全都无关的数据，是有害的。而另一些人认为，推高对区块空间的需求可以让矿工获得更高的收入，而且可以为比特币带来新的社区。

数据上看：

目前brc总的转账次数达到847万，总的费用达到1291个btc

但是从趋势上，目前BRC-20的热度已经降温，市场回归理性，如下图所示，BRC-20的费用和转账次数，相较于高点，下跌了超过80%。

Eliora：前几天OKX邀请了九牛去参与有关BRC-30的一场Twitter space，由于是在Twitter进行的，许多国内小伙伴估计没有参与。请问Taylor老师能不能和社区朋友们分享一下这个新概念？

Taylor:BRC-30，是OKX引入的，是一个BRC-20协议的扩展版本（BRC-20协议是专门为比特币区块链设计的可互换代币标准），BRC-30采用了BRC-20的设计原则，并引入存款、铸造和提取等质押相关的操作功能。该提案为比特币网络引入一种针对BRC-20代币或比特币的质押机制。

通过引入BRC-30，用户可以抵押他们自己的BRC-20代币或比特币，并获得相应的BRC-30代币作为回报。BRC-30代币是BRC-20代币功能上的扩展，同时添加了关于质押协议的描述。通过这种方式，BRC-20代币持有人可以让他们的数字资产发挥作用，在获得被动收入的同时而无需出售这些代币，积极参与比特币网络生态，并提升他们代币的潜在价值。引入BRC-30及其质押功能为BRC-20代币持有人参与数字资产相关活动并获得被动收入提供了更多机会。此外，质押操作激励用户继续持有他们的资产，潜在地减少市场上的卖盘压力，为更稳定的代币生态系统做出贡献。

通过实施BRC-30，我们假想BRC-20代币或比特币持有人有一种替代性的收入方式，而不仅仅依赖于在交易所购买和出售代币。这种权益机制为BRC-20代币生态系统引入了一个新的维度，促进了更大范围的用户参与，并建立了代币持有人与比特币区块链网络之间更强的联系。

作为BRC20的社区，我们认为BRC-20或者BRC-30都是比特币社区的生态创新行为，而且，推高对区块空间的需求可以让矿工获得更高的收入，而且可以为比特币带来新的社区，增强比特币社区的生命力，我们会坚定的看好并且持续关注比特币生态的发展。

Eliora：现在我们进入最后一个，群里小伙伴们非常关心的话题，请问老师，现阶段您看到的那些项目有空投机会？值得大家去把握？

Taylor:首先，每个空投的项目都希望将空投作为 Web3 营销工具以获取新用户，所以空投是吸引用户的有效手段，这个也是用户直接参与项目的好机会。

目前比较热门的是zkSync

zkSync Era 是 zkSync 的一个重要里程碑，是其 2.0 版本，1.0 版本更名为 zkSync Lite，二者并存且承担不同的任务。相比之前的版本，zkSync Era 进一步提高了交易速度，并显著降低了交易成本。此外，zkSync Era 是一个 zkEVM，意味着它可以兼容以太坊等项目。现在随着layer2大热，未发币的zksync也是空投热点，所以交互zk生态的项目，无疑可以一石多鸟。